L’inflazione presenta sfide speciali per gli investitori. Anche se i tuoi investimenti stanno crescendo di valore, l’inflazione continua a ridurre quel valore nel back-end. L’unico modo per affrontarlo con successo è assicurarsi che i propri soldi siano investiti in investimenti che potrebbero trarre vantaggio dall’inflazione , evitando quelli che tendono ad essere particolarmente colpiti. Allora come trovi gli investimenti che traggono vantaggio dall’inflazione, invece di perdere il loro valore? Ecco sei investimenti a prova di inflazione da considerare:
Perché l’inflazione potrebbe essere un problema
L’economia sta lampeggiando segnali di deflazione, in particolare con il rapido calo dei prezzi del petrolio. E le aziende stanno riducendo il personale o chiudendo per limitare la diffusione del coronavirus. Ma le cose potrebbero subire un cambiamento improvviso. La paura di una recessione economica di proporzioni maggiori sta inducendo il governo e la Federal Reserve a fare il possibile per iniettare liquidità nell’economia e nei mercati finanziari.
L’inflazione del dollaro USA è una possibilità definita, sebbene possa sembrare improbabile in questo momento, poiché trilioni di dollari in nuova moneta entrano nell’economia. Dopotutto, lo scopo principale delle iniezioni di liquidità è sostenere i valori delle attività finanziarie e mettere il denaro nelle mani dei consumatori. Lo scopo è prevenire ulteriori massacri nei mercati finanziari e mitigare un declino dell’economia ampiamente previsto.
La maggior parte di questi sforzi è simile a quanto è stato fatto all’indomani della crisi finanziaria del 2008. Tuttavia, non c’è certezza che avranno risultati non inflazionistici.
Investimenti a prova di inflazione che vale la pena considerare
Non ci sono garanzie quando si tratta di investire per l’inflazione. Nella migliore delle ipotesi, alcuni investimenti possono essere sicuri contro l’inflazione, ma i rendimenti non possono mai essere garantiti. Ciò è particolarmente vero nell’ambiente finanziario in rapida evoluzione guidato dal coronavirus in cui ci troviamo ora. Certamente, se l’occupazione continua a diminuire – e il consumo con esso – prevarrà una tendenza deflazionistica.
Ma una rapida ripresa ai livelli di attività economica precedenti al crollo del coronavirus, in combinazione con i trilioni di dollari di stimoli governativi, potrebbe creare la tempesta perfetta dell’accelerazione dell’inflazione. Sebbene sia possibile che la maggior parte degli stimoli raggiunga i mercati finanziari e aumenti i prezzi delle attività, una quantità sufficiente può spostarsi nelle tasche dei consumatori per invertire la tendenza deflazionistica degli ultimi 40 anni. Inoltre, non possiamo escludere la possibilità che gli investitori esitino a rientrare rapidamente nei mercati finanziari se l’attuale recessione dovesse peggiorare.
In quell’ambiente, una qualsiasi o una combinazione delle seguenti classi di attività potrebbe rivelarsi una strategia vincente.
1. Tenere liquidità in fondi del mercato monetario o SUGGERIMENTI
Se sospetti che l’inflazione sarà un fattore in futuro, è meglio mantenere qualsiasi investimento di tipo cash in fondi del mercato monetario.
Sebbene sia vero che i fondi del mercato monetario attualmente pagano quasi nulla, sono l’investimento in contanti preferito durante i periodi di inflazione in aumento.
Ecco due motivi per cui questo è vero:
- Perché i tassi che pagano fluttuano continuamente con i tassi di interesse e si adeguano automaticamente al rialzo man mano che i tassi di interesse aumentano. Non è necessario perseguire investimenti di tipo cash a rendimento più elevato.
- Poiché i tassi di interesse del mercato monetario aumentano con il mercato generale, non dovrai affrontare la perdita di valore di mercato che affligge gli investimenti a tasso fisso durante i periodi di inflazione.
Quando l’inflazione colpisce, i fondi del mercato monetario sono investimenti fruttiferi , ed è lì che devi parcheggiare i tuoi contanti.
Un’altra alternativa è rappresentata dai Treasury Inflation-Protected Securities, o TIPS , emessi dal Tesoro degli Stati Uniti. Puoi acquistarli online tramite Treasury Direct in tagli fino a $ 100.
Come acquistare TIPS
- Il sito web di Treasury Direct – Vai al sito web di Treasury Direct per scoprire quando vengono venduti. Il Tesoro le vende all’asta solo poche volte all’anno.
- Tramite un broker: recati presso un agente di borsa e acquista il fondo desiderato.
- ETF – Se non desideri acquistare TIPS direttamente, puoi anche investire in essi tramite un fondo negoziato in borsa o altri fondi indicizzati. abbiamo consigliato di utilizzare questi broker senza commissioni per acquistare ETF:
Trading virtuale
I SUGGERIMENTI sono in realtà piuttosto complicati. Ecco le basi di TIPS:
- Possono essere acquistati in multipli di $ 100.
- I termini disponibili sono di 5, 10 e 30 anni, il che significa che sono titoli a più lungo termine.
- I TIP pagano interessi regolari e apportano aggiustamenti annuali – verso l’alto o verso il basso – al capitale, in base alla direzione dell’Indice dei prezzi al consumo (CPI).
- Se il CPI scende, il tuo capitale sarà ridotto, ma i TIP detenuti fino alla scadenza pagheranno almeno il loro valore nominale.
- Sia gli interessi che l’eventuale aumento del capitale sono tassabili nell’anno pagato.
- Né gli interessi né gli aumenti di capitale sono tassabili a livello statale e locale.
- A differenza delle altre classi di attività in questo elenco, è improbabile che i TIP producano grandi guadagni in un ambiente inflazionistico. Ma forniscono al tuo portafoglio una certa stabilità adeguata all’inflazione.
Le obbligazioni sono disponibili in termini di cinque, 10 e 30 anni e pagano interessi due volte all’anno. E ogni anno il valore viene adeguato in base all’indice dei prezzi al consumo (CPI). Questo ti dà un reddito da interessi regolare, più un aggiustamento annuale per l’inflazione al tuo valore principale.
2. L’inflazione è solitamente gentile con il settore immobiliare
A lungo termine, il settore immobiliare è generalmente anche un’ottima risposta di investimento all’inflazione. Il settore immobiliare è in realtà il bene più prezioso e spesso vede il suo più grande apprezzamento dei prezzi durante i periodi di alta inflazione. Ciò è particolarmente vero perché, con l’aumento degli affitti, le persone diventano sempre più interessate a possedere come un modo per ottenere i benefici fiscali che aiutano a compensare il livello generale di inflazione.
Puoi investire direttamente in singole proprietà – residenziali o commerciali – ma puoi anche investire in REIT (fondi di investimento immobiliare) come il trust Equity Residential (EQR). Questa fiducia ha più di 300 complessi di appartamenti di grandi dimensioni, principalmente in mercati ad alto costo come New York, Boston, San Francisco, California meridionale, Washington, DC e Seattle. Se desideri piattaforme di crowdfunding che offrono REIT, <span class=" shortcode _1x " data-alt="Streitwise”>Streitwise è la nostra scelta. Questa piattaforma offre a quasi tutti l’opportunità di investire in affari immobiliari privati con un investimento minimo basso di soli $ 1.000.
Comunque tu lo gestisca, gli immobili dovrebbero avere un posto nel tuo portafoglio se prevedi un aumento dell’inflazione.
3. Evitare investimenti a reddito fisso a lungo termine
Il peggior investimento in cui investire, durante i periodi di inflazione, sono gli investimenti fruttiferi a tasso fisso a lungo termine . Questi possono includere tutti i titoli di debito fruttiferi che pagano tassi fissi, ma soprattutto quelli con scadenze di 10 anni o più.
Il problema con gli investimenti a reddito fisso a lungo termine è che quando i tassi di interesse aumentano, il valore del titolo sottostante diminuisce quando gli investitori fuggono dal titolo a favore di alternative a più alto rendimento.
Quell’obbligazione a 30 anni che paga il 3% potrebbe diminuire di valore fino al 40%, se i tassi di interesse sulle obbligazioni a 30 anni di nuova emissione salissero al 5%.
Gli investimenti a reddito fisso a lungo termine sono eccellenti quando l’inflazione ei tassi di interesse sono in calo. Ma se credi che l’inflazione stia per decollare, faresti meglio a spostare i tuoi soldi dagli investimenti a reddito fisso a lungo termine e verso alternative a breve termine, in particolare i fondi del mercato monetario.
4. Enfatizzare la crescita negli investimenti azionari
Molti investitori cercano di bilanciare i loro portafogli azionari investendo in azioni che pagano dividendi elevati o in fondi per la crescita e il reddito, e questo può funzionare particolarmente bene durante i periodi di stabilità dei prezzi. Ma quando l’inflazione accelera, può danneggiare i rendimenti degli investimenti.
Questo è almeno in parte dovuto al fatto che le azioni che pagano dividendi elevati sono influenzate negativamente dall’aumento dell’inflazione, più o meno allo stesso modo delle obbligazioni a lungo termine.
L’alternativa migliore è investire principalmente in azioni e fondi di tipo growth. Dovresti anche enfatizzare i settori che probabilmente trarranno vantaggio dall’inflazione. Questi possono includere:
- Energia
- Cibo
- Assistenza sanitaria
- Materiali da costruzione
- Tecnologia
Poiché è probabile che tutti aumentino di prezzo con l’inflazione, è probabile che abbiano prestazioni migliori rispetto ad altri settori azionari.
Puoi investire in questi settori tramite un fondo ETF oppure puoi acquistare azioni specifiche che hanno un potenziale di crescita. Ad esempio, puoi investire in titoli energetici tramite S&P Oil & Gas Exploration & Production ETF (XOP) o Vanguard’s Health Care Index Fund (VHT). Una volta individuato ciò che si desidera acquistare, è possibile acquistarlo tramite un broker E * TRADE.
5. Le materie prime tendono a brillare durante i periodi di inflazione
Sebbene non esista una correlazione esatta tra i livelli dei prezzi e le materie prime, alcuni asset solidi sono stati tradizionalmente favoriti dall’inflazione. I metalli preziosi, in particolare l’oro e l’argento, vengono subito in mente. Puoi detenere metalli preziosi in forma diretta, con monete o lingotti, ma puoi anche investire indirettamente tramite ETF che contengono oro vero e proprio.
Puoi anche investire in azioni di estrazione dell’oro o in fondi costituiti da queste azioni. Tuttavia, queste sono azioni e non il metallo vero e proprio. Inoltre tendono ad essere estremamente volatili, anche durante i periodi in cui i prezzi dell’oro sono in aumento.
Una presa più prevedibile dal lato delle azioni sarà probabilmente quella dei titoli e dei fondi energetici. Ciò è particolarmente importante poiché l’aumento dei prezzi dell’energia è spesso uno dei fattori principali negli ambienti inflazionistici.
Se desideri investire in materie prime, ti consigliamo di aprire un conto di intermediazione presso uno dei nostri migliori broker. Una volta aperto un conto, puoi fare trading direttamente attraverso la maggior parte delle società di intermediazione a servizio completo tramite un fondo futures, opzioni o un ETF.
6. Conversione del debito a tasso variabile in tasso fisso
Tecnicamente parlando, questa non è in realtà una mossa di investimento, ma potrebbe essere una delle strategie più redditizie che puoi attuare in risposta all’aumento dell’inflazione.
I periodi di inflazione bassa o in calo favoriscono i tassi regolabili rispetto ai tassi fissi quando si prende in prestito denaro. Ma la dinamica si inverte quando l’inflazione aumenta. Un’inflazione più elevata si traduce in tassi di interesse più elevati, il che significa che con l’accelerazione dell’inflazione, i tassi regolabili continueranno a salire, anche a livelli potenzialmente insostenibili.
Se ritieni che l’inflazione stia arrivando, dovresti iniziare a trasferire il tuo debito a tasso variabile a tassi fissi. Ciò dovrebbe includere carte di credito, linee di credito di equità domestica e soprattutto il tuo primo mutuo se si tratta di un ARM.
Parla con il tuo fornitore di prestito per vedere quali opzioni sono disponibili. È una buona idea controllare anche i documenti sul prestito per vedere quando le tue tariffe aumenteranno in modo da poter pianificare. Se rifinanziate l’ipoteca, cercate di ridurre il periodo di rimborso ed evitare di ripristinare l’ipoteca di 30 anni. Finirai per pagare molto meno interessi, anche se i tuoi pagamenti mensili rimangono gli stessi o sono più alti.
Preparare il portafoglio all’inflazione
Mentre i governi di tutto il mondo lottano per appiattire la curva della pandemia di coronavirus, le azioni hanno vacillato. È chiaro che ci sarà un impatto sull’economia globale, ma al momento non è certo quanto sarà grave. L’inflazione potrebbe aumentare molto bene, poiché la Federal Reserve allenta la sua politica monetaria.
Le tariffe basse che stai godendo in questo momento potrebbero evaporare nel giro di pochi mesi, aumentando il tuo costo della vita. Convertirli in debito a tasso fisso ora è uno dei modi migliori per proteggere il flusso di cassa .
Il riposizionamento è importante se pensi che l’inflazione stia arrivando. Ciò è particolarmente vero perché l’inflazione è stata bassa o in calo almeno negli ultimi tre decenni.
Ma se c’è un cambiamento di direzione, può essere abbastanza drammatico. Tutti i passaggi che puoi intraprendere per prepararti in anticipo ti ripagheranno profumatamente, soprattutto a lungo termine.
Come prepari il tuo portafoglio all’inflazione? Qual è la strategia che utilizzi per proteggere i tuoi investimenti?